俄罗斯卫星通讯社9月8日报道：【中国要求钢厂暂停购买力拓铁矿石】彭博社援引知情人士的报道称，随着与澳大利亚矿商力拓集团的合同谈判已进入关键阶段，中国国有铁矿石采购商部分钢厂暂停购买力拓集团的旗舰产品——皮尔巴拉混合矿。


这场风波来得并不突然。彭博社援引知情人士的消息称，中国矿产资源集团已经对接国内部分钢厂，明确告知行业当下正处于和力拓的关键合同谈判期，暂时暂缓与力拓开展新增采购洽谈。


说白了这就是一个明确的信号，中方正在用暂缓新增采购的方式给自己增加谈判筹码。成立了好几年的中国矿产资源集团，干的就是把国内钢厂的采购需求整合起来，把中国作为全球最大铁矿石买家的体量优势真正转化成议价能力。


力拓这家公司对中国市场的依赖程度有多深，数字会说话。去年中国市场为力拓贡献了近六成营业收入，每年从澳大利亚运往中国的铁矿石超两亿五千万吨。


其实这一招已经不是第一次用了。此前与必和必拓谈判期间，中方就采取过同类操作。当时必和必拓涨价预期偏高，计划将长协价定至每吨一百零九点五美元，而同期市场现货价仅八十美元左右，两者价差明显不符合市场规律。


中矿集团随即通知钢厂暂缓采购必和必拓的金布巴粉、纽曼粉等核心产品，直接对其市场销售形成压力，导致必和必拓港口库存积压、股价承压，企业市值出现明显缩水。


僵持七个多月后，必和必拓最终回归理性谈判，接受了贴合现货行情的长协定价模式，协议中人民币结算占比显著提升，同时首次纳入中国本土铁矿石指数作为定价参考依据。


力拓这回面临的处境跟当初的必和必拓几乎一模一样。澳媒和行业分析人士普遍认为，中方这次延续过往谈判思路，诉求很清晰：


一是推动人民币结算，摆脱美元在铁矿石贸易中的垄断地位；二是打破普氏指数独家定价格局，构建更多元的定价基准体系；三是让长协价格紧密挂钩现货行情，杜绝脱离市场实际的虚高报价。如果力拓不顺应市场规律调整报价，后续也将面临港口库存持续堆积、经营承压的局面。


说到这儿就不得不提中国手里握着的一张真正的底牌。几内亚的西芒杜铁矿项目已经在去年十一月正式投产，据行业机构预测，今年项目铁矿石产量有望达到五百万吨到一千万吨，产能爬坡工作正稳步加速推进。


这个项目满产之后每年可出产一亿两千万吨高品位铁矿石，约占全球海运铁矿石总量的百分之七到十。


西芒杜铁矿石今年六月对华出口量已突破百万吨，该项目有中国企业深度持股、全程参与运营，是中方深度掌控的海外优质矿山项目。


以往澳大利亚、巴西两家垄断全球铁矿石供应的行业格局正在被逐步打破，卖方单边定价的时代正在成为过去式。


有人可能会说，西芒杜今年的产量，跟力拓每年数亿吨的供货规模比起来仍有差距。这话没错，但核心价值在于行业趋势和市场预期。


西芒杜铁矿具备数十年稳定持续供货能力，这一长期供给优势，足以彻底扭转铁矿石贸易的买卖双方心理预期。


与此同时，中国钢铁行业持续推进减量提质发展，粗钢产量趋于平稳、小幅调控，下游房地产用钢需求稳步回归理性，铁矿石消费增长的天花板已经清晰显现。供应端新增产能持续释放，需求端稳步收紧，铁矿石行业的供需格局正在发生根本性转变。


中矿集团本次与力拓的谈判策略，与此前对接必和必拓、FMG集团的操作逻辑一脉相承。先暂缓新增采购洽谈，让矿业巨头切实感受到市场压力，待对方正视市场规律后，再开展对等谈判、敲定合理合作条件。


这种稳健务实的谈判策略，背后是中国在大宗商品定价权领域数年的系统布局。西芒杜铁矿投产、中矿集团整合集中采购、铁矿石贸易人民币结算推广、本土价格指数落地应用，多重举措同步推进，推动铁矿石贸易从卖方市场逐步转向买方理性主导的全新阶段。


对力拓来说，可选择的空间其实十分有限。要么接纳全新的行业定价、结算规则，认可中国在铁矿石贸易中的合理话语权，稳固每年两亿多吨的对华核心市场份额；要么坚持不合理报价、消极谈判，最终面临港口库存持续积压、市场份额被同行挤占的被动局面。


从企业商业利益角度来看，力拓大概率会复刻必和必拓的谈判选择。毕竟中国市场贡献其近六成营收，任何跨国企业都不会轻易舍弃核心核心市场与巨额收益。


这一轮铁矿石定价权的博弈，表面上是国际矿业巨头与国内采购方的商业谈判，本质上是全球大宗商品贸易话语权的一次深刻重塑。


过去铁矿石贸易卖方主导、买方被动接受规则的局面彻底改变，行业话语权正在迎来反转。澳大利亚传统矿业企业早已意识到，依靠优质矿山资源躺赚的粗放发展时代，已然逐步落幕。


信源：
俄罗斯卫星通讯社：媒体：中国要求钢厂暂停购买力拓铁矿石

新浪财经：必和必拓与中矿集团铁矿石协议落定：定价权易位与市场新格局